¿La cantidad de días en un mes afecta el rendimiento mensual? (estacionalidad)

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Cuando veo datos como el rendimiento mensual en las noticias o la televisión, siempre me parece un poco extraño el concepto, porque obviamente si calcula el rendimiento mensual de febrero y marzo, en igualdad de condiciones, el rendimiento mensual de marzo sería ligeramente mayor que el de febrero. Al hecho marzo tiene más días que febrero. ¿Es este el caso en la vida real?

finance asset-pricing jxhyc
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A veces, los lugares reportarán datos mensuales corregidos por el número de días, a veces por el número de días hábiles. En la práctica, como dice @FooBar, realmente no importa.
Jamzy

Respuestas:

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Por lo general, no importa, al menos en aplicaciones prácticas, porque para calcular mensualmente solemos cerrar los fines de mes. Vea el caso de MSFT: 

           MSFT.Adjusted        Return
2014-12-31      45.82396              NA
2015-01-31      39.85550     -0.13024755
2015-02-28      43.56686      0.09312032
2015-03-31      40.39746     -0.07274798
2015-04-30      48.32593      0.19626168
2015-05-31      46.86000     -0.03033425

$ R_ {Ene} = \ frac {39.85550} {45.82396} -1 $

$ R_ {Feb} = \ frac {43.56686} {39.85550} -1 $

Robert
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Hagamos un ejemplo falso.

El interés compuesto del 0,1% en 30 días da

$$ 1.001 ^ {30} = 1.030439088 $$

El interés compuesto del 0.1% durante 31 días es

$$ 1.001 ^ {31} = 1.031469527 $$

Y el cambio porcentual es de 1.000970497. Es decir, sobreestimaría la tasa de crecimiento de una acción en un 0,009% si comparara 30 días y 31 días sin ajustarla.

FooBar
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